Ragioneria

Logica rinvio costi

Resercizio = Ricavi conseguiti - (costi sost. - rinvio costi)

Anticipazione ricavi

Anticipazione ricavi = [Ricavi conseguiti + (ricavi futuri - costi futuri) - costi sost.]

Capitale totale investito

K: K investito area operativa (K0) + K investito area atipica (Ka) + K investito scorte liquide (Li)

Riserva di bilancio

CN – CS

Rigidità degli impieghi

Elasticità impieghi

Rigidità delle fonti

Elasticità fonti

Indice di patrimonializzazione

(o Quote di indipendenza finanziaria) Capitale Netto (o proprio) / Capitale di finanziamento (o di terzi)

Leverage (rapporto di indebitamento)

Capitale di terzi (o di credito) / Capitale proprio OPPURE (Passività consolidate + Passività correnti) / Capitale Netto

Solidità capitale sociale

Capitale proprio / Capitale sociale

Patrimonio netto tangibile

PN – Immobilizzazioni immateriali OPPURE Attivo circolante + Immobilizzazioni materiali + Immobilizzazioni finanziare

Indice di struttura primario

PN (o CN) / Attivo fisso (o Immobilizzazioni nette)

Indice di struttura secondario

(PN + Passività consolidate) / Attivo fisso

Margine di struttura primario

PN – Attivo fisso

Margine di struttura secondario

PN + Passività consolidate – Attivo fisso

Valore aggiunto

Valore della produzione – Costo della produzione (o VALORE RISORSE IMPIEGATE) = (Ricavi vendite - Eccedenze prod. finiti + incremento immob.) – (Costo mat. prime + Costo servizi + Eccedenza mat. prime)

MOL

Valore aggiunto – Costo del personale

EBIT (reddito operativo)

MOL - Ammortamenti delle immobilizzazioni – Svalutazione crediti

Costo del venduto

(Rimanenze iniziali materie prime + Rimanenze iniziali prodotti finiti + Costo materie prime + Costo della produzione) – (Rimanenze finali materie prime + Rimanenze finali prodotti finiti + incremento di immobilizzazione)

Indice di tesoreria primario

Liquidità immediate / Passività correnti

Indice di tesoreria secondario

(Liquidità immediate + Liquidità differite) / Passività correnti

Margine di tesoreria primario

Liquidità immediate – Passività correnti

Margine di tesoreria secondario

Liquidità immediate + Liquidità differite – Passività correnti

Capitale Circolante Netto (CCN)

Attivo corrente – Passivo corrente OPPURE (Magazzino + Liquidità immediate + Liquidità differite) – Passività correnti

Giacenza media cred. vs clienti

Crediti vs Clienti (medi) / Ricavi vendita x 365

Crediti vs clienti (medi)

(Crediti vs clienti iniziali + Crediti vs clienti finali) / 2

Giacenza media mat. prime

(Rimanenze iniziali + Rimanenze finali) : 2 / Consumi x 365

Consumi

Rimanenze iniziali + Acquisti – Rimanenze finali

Periodo di produzione

(Rimanenze iniziali semilavorati + Rimanenze finali semilavorati) : 2 / Costo della produzione x 365

Giacenza media prod. finiti

(Rimanenze iniziali + Rimanenze finali) : 2 / Costo della produzione x 365

Media debiti vs fornitori

Debiti vs fornitori (medi) / Acquisti x 365

Debiti vs fornitori (medi)

(Debiti vs fornitori iniziali + Debiti vs fornitori finali) / 2

CTO (velocità di rotazione del capitale investito)

Ricavi vendita / Capitale investito area operativa (K0)

ROI

Reddito Operativo / Capitale investito nell’area operativa

ROE

Reddito Netto / Capitale proprio (o PN)

Leva finanziaria (ROE)

ROE: ROI x (Capitale investito / Capitale proprio) x (Reddito netto / Reddito operativo)