Chiuse + fuori paniere + aperte di Gestione del portafoglio, fondi pensione e previdenza complementare 2023-2024

SICAV

può condizionarne la politica di investimento (con la nomina degli amministratori):

volontaria.

L'adesione al Protocollo di autonomia per la gestione dei conflitti di interesse è:

L’attività che ha l’obiettivo di massimizzare il differenziale di rendimento rispetto al benchmark

tramite un ribilanciamento dei pesi assegnati nel portafoglio alle diverse asset class in relazione

in merito all’evoluzione futura e al trend di quelle stesse asset class si

alle previsioni del gestore

asset allocation tattica pura.

definisce: da un mandato specifico, come negli

L'attività svolta dall'investitore istituzionale può derivare:

OICR e nei fondi pensione, oppure dall'intermediazione in senso stretto, come nel caso delle

compagnie di assicurazione ramo vita. previdenza, risparmio e investimento

Le assicurazioni sulla vita possano collegarsi al concetto di:

finanziario. costi a carico del fondo, prelevate in un’unica soluzione e

Le commissioni di collocamento sono:

ammortizzate linearmente in un periodo solitamente di 5 anni Piani

Le forme complementari attuate mediante contratti di assicurazione sulla vita si definiscono:

individuali pensionistici le gestioni operate dai fondi comuni di

Le forme di risparmio a gestioni collettive includono:

investimento mobiliare e dalle SICAV.

Le forme previdenziali variano a seconda dei soggetti che le istituiscono. Se l'istituzione è fatta da

soggetti diversi dagli intermediari finanziari, la forma previdenziale prende la forma:

dell'associazione o lo status di persona giuridica.

Le forme previdenziali variano a seconda dei soggetti che le istituiscono. Se l'istituzione è fatta

del patrimonio di

dagli intermediari finanziari, la forma previdenziale prende la forma:

destinazione all’interno del soggetto intuitore.

Le Formule Individuali Pensionistiche (FIP) sono forme complementari che possono essere

contratti di assicurazione sulla vita.

realizzate attraverso:

Le pensioni erogate a favore di coloro che terminano l'attività lavorativa al raggiungimento di

specifici limiti di età, a condizione che vantino un tempo minimo di permanenza nella gestione

pensione di vecchiaia.

previdenziale, prendono il nome di:

Le politiche di gestione volte a conseguire un rendimento obiettivo sulla base di precise regole

gestione passiva.

che il gestore è tenuto a seguire prendono il nome di:

Le politiche di gestione volte a sfruttare la conoscenza del mercato da parte del gestore, la sua

gestione

capacità di cogliere tendenze e di valutare i titoli su cui investire prendono il nome di:

attiva. un’obbligazione strutturata

prevedono di norma alla base della polizza,

Le polizze index-linked:

Le prestazioni erogate a favore di coloro che a causa di disturbi fisici o mentali hanno subito la

pensione di inabilità.

perdita totale o una riduzione della capacità lavorativa prendono il nome di:

Le prestazioni erogate a favore di soggetti sprovvisti dei mezzi sufficienti a soddisfare le proprie

pensione sociale.

esigenze vitali prendono il nome di:

Le prestazioni riconosciute ai familiari dell'assicurato in caso di premorienza prendono il nome di:

pensione ai superstiti. è tenuto dalla Banca d'Italia ed è

Le società di gestione del risparmio sono iscritte in un albo che:

distinto in due sezioni.

Lo studio pubblicato dalla Consob dal titolo "Le scelte di portafoglio degli investitori ratail e il

le famiglie che ricevono servizi di

ruolo dei servizi di consulenza finanziaria" dimostra che:

consulenza hanno un portafoglio più diversificato e meno concentrato sui depositi e titoli di stato.

L’asset allocation tattica: permette di scegliere la composizione del portfolio in un’ottica di breve

periodo..

L’indicatore che classifica un fondo comune su una scala da 0 a 7 in base a range di volatilità dettati

indicatore sintetico di rischio.

da norme comunitarie vigenti si definisce:

L’indice che misura se un portafoglio oggetto di valutazione abbia realizzato una performance

indice di Treynor

peggiore o migliore di quella di mercato si definisce:

società per azioni.

L'OIRC può assumere la forma giuridica di: una parte o la totalità dei proventi è

Negli OIRC a distribuzione dei proventi (con cedola):

periodicamente liquidata ai partecipanti in proporzione al numero di quote possedute.

Nei fondi pensione negoziali, l'organo che è formato in misura paritetica dai rappresentanti dei

Assemblea dei delegati.

lavoratori e dei datori di lavoro si chiama: gli intermediari finanziari si interpongono con il

Nel canale di intermediazione finanziaria indiretto:

proprio bilancio per conciliare le esigenze degli operatori finali.

l’intermediario finanziario non assume una

Nel canale di intermediazione finanziaria diretto:

posizione di controparte…

Nel caso degli OIRC aperti, il rimborso delle quote e la loro eventuale sottoscrizione in un

Net Asset Value (NAV).

momento successivo al lancio sono effettuati sulla base del: 3

Nel mercato assicurativo, in quante macro categorie possono essere articolati i prodotti:

Nel sistema a ripartizione, qual è la formula che determina l'aliquota contributiva che garantisce

(pensione media/salario medio)*(numero di pensionati/numero

l'equilibrio finanziario del sistema:

di lavoratori attivi). si identificano, tra le altre cose, i pesi di riferimento da

Nella fase di Asset allocation vera e propria:

attribuire a ogni asset class presente nel portafoglio. l'acquisto

Nella gestione index-linked la compagnia di assicurazione finanzia la polizza attraverso:

di un titolo obbligazionario strutturato che rappresenta una performance finanziaria uguale a quella

della polizza.

Nella gestione unit-linked in caso di assenza di garanzie di rendimento, tutti i rischi sono:

apparentemente attribuiti al beneficiario.

(index?) il rischio di default dell’emittente il bond: non può più gravare

Nella gestione unit-link

sugli assicurati

Nell'ambito degli investimenti etici indicare quale tra i seguenti criteri consente l'inclusione dei

adozione di misure di

titoli di un'impresa nel portafoglio di fondi SRI (screening positivo):

contenimento dell'inquinamento.

Nell'ambito degli investimenti etici indicare quale tra i seguenti criteri consente l'esclusione dei

assenza di un programma di

titoli di un'impresa nel portafoglio di fondi SRI (screening negativo):

formazione del personale.

Nell'ambito degli investitori istituzionali, si dice che hanno un obbligo di rendimento in quanto:

hanno un mandato esplicito a gestire una somma e a ottenere un risultato assumendosi quindi il

rischio della variazione del valore dei titoli dallo

Nell'ambito degli obiettivi di un sistema di welfare, la finalità previdenziale da chi è assolta:

stato e da intermediari finanziari specializzati.

Nell’ambito dei contratti di capitalizzazione, il fondo appositamente creato nel quale vengono

investiti i premi raccolti….si chiama: gestione separata

Nell'ambito dei piani individuali pensionistici, la gestione delle risorse NON può avvenire mediante

polizze responsabilità civile.

la sottoscrizione di:

Nell'ambito dei prodotti assicurativi, i prodotti che consentono di soddisfare un'esigenza di tipo

prodotti

economico al sopraggiungere di un evento attinente alla vita umana sono definiti:

assicurativi sulla vita le polizze unit

Nell'ambito dei prodotti assicurativi, i servizi di gestione del risparmio riguardano:

e index linked

Nell'ambito dei prodotti assicurativi, la promessa di risarcire le conseguenze economiche di un

nei servizi di tipo indennitario-

evento che comporta la cessazione di un reddito rientra:

previdenziale – il premio

Nell'ambito del Capital Asset Pricing Model, la seguente differenza [E (RM) Rf] esprime:

per il rischio è l'attività volta a

Nell'ambito del controllo del rischio che cos'è l'attività di risk allocation:

verificare la coerenza tra le effettive posizioni rischiose assunte con i limiti definiti nel risk budget.

è

Nell'ambito del controllo del rischio, che cosa rappresenta l'attività di risk decomposition:

l'attività volta a identificare la provenienza del rischio che caratterizza il portafoglio, individuando le

posizioni più responsabili. è

Nell'ambito del controllo del rischio, che cosa rappresenta l'attività di risk measurement:

l'attività volta a identificare e a misurare il rischio di un portafoglio.

Nell’ambito del portafoglio di strumenti finanziari, una perfetta correlazione positiva determina:

un aumento del rendimento è privo di personalità giuridica ed

Nell'ambito della gestione collettiva del risparmio, il patrimonio:

è suddiviso in quote.

Nell'ambito dell'asset allocation tattica, che cosa si intende per politiche di overweighting:

incremento del peso di una asset class nel portafoglio titoli.

Nell'ambito dell'asset allocation tattica, che cosa si intende per politiche di underweighting:

riduzione del peso di una asset class nel portafoglio titoli. si costituiscono dei portafogli di

Nell'ambito delle gestioni individuali di patrimoni mobiliari:

strumenti finanziari personalizzati e adeguati alle preferenze di ciascun investitore.

Nell'ambito delle gestioni patrimoniali di fondi quali sono i prodotti collettivi di investimento del

sia fondi comuni di investimento che Sicav.

risparmio in cui il patrimonio può essere investito:

il tratto di curva tra B e J è definito frontiera efficiente

Osservando la figura seguente si desume che:

Partendo dal concetto di “portafoglio di mercato” nell’ambito del Capital Asset Pricing Model,

maggiore è l’avversione al rischio, maggiore è

indicare quale delle seguenti espressioni è corretta:

il peso attribuito al titolo risk free

Per ottenere una perfetta correlazione positiva è necessario(che) la correlazione tra i rendimenti

pari a +1.

di due attività finanziarie debba assumere un valore:

Per quale motivo attraverso il Piano di ac