Riassunto esame Introduzione IFRS Giussani

International Accounting (prof.

Giussani)

Sommario

Introduzione...........................................................................................................................1

Obiettivi...............................................................................................................................1

Armonizzazione UE – le direttive IV e VII..........................................................................2

Utilizzatori degli IAS/IFRS..................................................................................................3

Excursus storico.................................................................................................................3

IFRS/IAS in Europa............................................................................................................4

Meccanismo ENDORSEMENT..........................................................................................4

La scelta italiana (DGls 38 del 28/02/2005).......................................................................4

La struttura della IASC FOUNDATION...............................................................................5

Principi contabili internazionali...............................................................................................6

Cosa sono..........................................................................................................................6

Come si formano, il ‘’due process’’ di un IFRS (iter legislativo).........................................7

Il ‘due process’ di un IFRS interpretation..........................................................................7

Caratteristiche sostanziali degli IAS/IFRS..........................................................................8

Struttura degli IAS/IFRS.....................................................................................................8

Struttura di SIC/IFRIC/IFRS IC...........................................................................................8

Il FRAMEWORK.....................................................................................................................8

Obiettivi del bilancio secondo il frame work.......................................................................9

Postulati di bilancio.............................................................................................................9

Elementi di base.....................................................................................................................9

ATTIVITA’............................................................................................................................9

PASSIVITA’.......................................................................................................................10

PATRIMONIO NETTO......................................................................................................10

RICAVI E COSTI..............................................................................................................10

Iscrizione e misurazione...................................................................................................10

IFRS 13 – Fair value............................................................................................................11

IAS 1- PRESENTAZIONE DEL BILANCIO..........................................................................12

STATO PATRIMONIALE...................................................................................................12

CONTO ECONOMICO.....................................................................................................13

SCHEMI DI BILANCIO IN ITALIA.....................................................................................15

Esempio di Conto Economico e Stato patrimoniale secondo i principi contabili

internazionali (pag. personale del prof.).......................................................................15

1

IAS 2 – Rimanenze..............................................................................................................18

IAS 7 – RENDICONTO FINANZIARIO (Cash flow).............................................................20

IAS 8 – PRINCIPI CONTABILI, CAMBIAMENTI ED ERRORI............................................21

IAS 10 – EVENTI SUCCESSIVI ALLA DATA DI BILANCIO................................................23

IAS 11 – LAVORI SU ORDINAZIONE.................................................................................24

IAS 16 – immobili impianti e macchinari..............................................................................26

IAS 17 – LEASING...............................................................................................................28

IFRS 16 – Nuovo standard...............................................................................................30

IAS 12 - Imposte sul reddito.................................................................................................33

IAS 18 – RICAVI...................................................................................................................42

IAS 19 - BENEFICI PER I DIPENDENTI.............................................................................45

IAS 20 – CONTRIBUTI PUBBLICI.......................................................................................48

CONTROLLO, COLLEGAMENTO, CONTROLLO CONGIUNTO E IL BILANCIO

CONSOLIDATO...................................................................................................................49

IFRS 10, 11, IAS 28.............................................................................................................49

IFRS 10 – IL CONCETTO DI CONTROLLO....................................................................51

IAS 28 – COLLEGAMENTO.............................................................................................53

IFRS 11 – CONTROLLO CONGIUNTO...........................................................................53

IFRS 3 BUSINESS COMBINATION....................................................................................62

IAS 21 – OPERAZIONI E TRANSAZIONI IN VALUTA DIVERSA.......................................69

IAS 23 – ONERI FINANZIARI..............................................................................................71

IAS 24 - INFORMAZIONI SU PARTI CORRELATE............................................................72

IAS 27 E IFRS 10 - BILANCIO CONSOLIDATO.................................................................74

IAS 28 – COLLEGATE.........................................................................................................76

IAS 29 – BILANCI IN IPERINFLAZIONE.............................................................................76

IFRS 11 – JOINT ARRANGEMENTS..................................................................................77

IAS 33 – UTILE PER AZIONE (Earning per Shares, EPS).................................................77

IAS 34 – BILANCI INTERMEDI...........................................................................................79

IAS 36 – IMPAIRMENT TEST..............................................................................................80

Endorsement........................................................................................................................86

IFRS 15 – Revenue from contracts with customers.........................................................86

IAS 37 – PASSIVITÀ (O ACCANTONAMENTI)...................................................................92

IAS 38 – INTANGIBLE ASSETS (ATTIVITÀ IMMATERIALI)...............................................95

IAS 32 STRUMENTI FINANZIARI.......................................................................................97

IAS 32, paragrafo 11........................................................................................................97

IAS 32, paragrafo 12........................................................................................................97

IAS 39 – classificazione delle attività finanziarie.................................................................97

IFRS 9 IMPAIRMENT.........................................................................................................108

2

IFRS 2 – Stock option........................................................................................................110

IAS 40 – INVESTIMENTI IMMOBILIARI............................................................................117

IAS 41 – ATTIVITA’ AGRICOLE........................................................................................118

IFRS 4 – CONTRATTI ASSICURATIVI..............................................................................119

IFRS 5 – ATTIVITA’ NON CORRENTI POSSEDUTE PER LA VENDITA E ATTIVITA’

OPERATIVE CESSATE.....................................................................................................120

IFRS 6 – ESPLORAZIONE E VALUTAZIONE RISORSE MINERARIE............................121

IFRS 8 - INFORMATIVA DI SETTORE.............................................................................121

IFRIC 12 - Servizi in concessione......................................................................................123

IFRIC 13 – Programmi fidelizzazione clientela..................................................................125

Lunedì, 29 Febbraio 2016

Introduzione

Il corso tratterà dei principi contabili internazionali. 3

I principi contabili internazionali sono regole che chi redige il bilancio, in ogni Stato

dovrebbe rispettare.

Obiettivi

Gli obiettivi sono semplici:

- Uniformità a livello mondiale, che permette, a chi legge il bilancio di capirlo perché

le regole sono le stesse in ogni Stato.

- Comparabilità dei bilanci, perché essendo redatti con gli stessi principi sarà facile

compararli.

- Accesso ai mercati mondiali, infatti gli utenti/stakeholders sono gli investitori. Per

questo sono principi adottati da imprese che operano in borsa.

- Accesso ai mercati: Una impresa che segue regole comuni ha quindi più

accessibilità ai capitali, sia di rischio che di finanziamento.

- Riduzione del premio per il rischio. Nei finanziamenti viene richiesto un premio per il

rischio. Il rischio è di diversi tipi, tra cui troviamo anche il rischio per la cattiva

redazione del bilancio. Esempio, se il bilancio è redatto secondo principi peruviani,

viene richiesto un premio maggiore per il rischio perché le regole di redazione

peruviane non sono note.

- Riduzione dei costi sia per le imprese, in cui si riducono i costi amministrativi e del

debito, sia per gli analisti e gli investitori. Infatti, quando devo redigere un bilancio

consolidato, questo deve essere redatto secondo principi contabili che per il gruppo

dovranno essere gli stessi. Se le imprese operano in Stati diversi e adottano i propri

principi nazionali, dovrà essere rettificato. Per questo motivo, se si utilizzano i

principi contabili internazionali, i costi di redazione del bilancio saranno ridotti.

- Reputazione, perché il bilancio viene usato per andare sul mercato e quindi se ho

un bilancio redatto con i principi contabili internazionali, sarà un aspetto visto

positivamente dal mercato.

I paesi che adottano i principi contabili internazionali sono ad oggi più di cento, sia in modo

completo che apportando qualche modifica.

In Europa siamo obbligati a utilizzare i principi contabili internazionali se l’impresa opera in

borsa o se deve redigere il bilancio consolidato.

Armonizzazione UE – le direttive IV e VII

Le direttive richiedono che i singoli stati membri le introducano nella propria direzione. Le

direttive sono figlie di compromessi, infatti danno delle opzioni. Con questa

armonizzazione si vuol raggiungere una certa armonia tra gli Stati.

Il tentativo di uniformità fallisce perché:

1) Ci sono troppe opzioni, infatti c’è la possibilità di avere 4 diversi SP e 2 diversi CE,

questo crea 8 combinazioni diverse

2) Sono recepite diversamente dagli Stati

3) Le direttive vengono interpretate e applicate difforme rispetto alla pratica. Troviamo

differenze sia a livello di scelte tra:

- Prudenza e competenza: la prudenza è una simmetria contabile, dove utilizzo i

costi, anche se solo stimati e i ricavi se sono incerti non vengono considerati.

È una tradizione di alcuni stati, infatti nei paesi di origine anglosassone fanno

prevalere la competenza, mentre in Italia prevale la prudenza. Quindi ogni Stato

sceglie in funzione delle proprie decisioni contabili in funzione di diverse tradizioni.

- Sostanza e forma: anche in questo caso dipende dalle tradizioni, poiché nei paesi

latini difficilmente vado oltre la forma, mentre nei paesi anglosassoni guardo anche

alla sostanza, che prevale sulla forma. 4

Si è sentita l’esigenza per le imprese europee di grandi dimensioni di avere regole che

sono uguali per tutti. Ovviamente ci sono opzioni date dalle direttive. Le opzioni, nei

principi contabili internazionali sono limitate e la scelta va motivata.

In Europa ci troviamo due regole diverse:

A) Principi contabili internazionali IFRS per le imprese quotate

B) Direttive contabili così come trasposte nelle legislazioni locali per tutte le altre

imprese

I principi contabili IFRS non ammettono modificazioni. Gradualmente si stanno colmando i

GAP tra IFRS e Direttive e le differenze stanno man mano diminuendo.

Esiste anche una terza possibilità, che non è applicata nell’Unione Europea, e cioè

applicare IFRS alle imprese di piccole dimensioni e sono gli IFRS for SMEs.

È una rinuncia alla propria sovranità in materia di bilancio. La potestà in materia di bilancio

è stata delegata a un organismo internazionale (anche se rimane un organismo di

validazione nazionale).

Utilizzatori degli IAS/IFRS

Gli utilizzatori dei principi contabili internazionali sono:

- Imprese multinazionali e le loro controllate, quindi imprese all’interno di un gruppo.

- Imprese quotate accettate in tutte i mercati se adottano gli IFRS, anche negli Stati

uniti

- Imprese quotande

- Imprese che operano in paesi emergenti, come ad esempio nei paesi dell’unione

sovietica, che per entrare nei mercati internazionali e adattarsi, utilizzano gli IFRS.

Sono regole complesse, per questo motivo si rivolgono a imprese di grandi dimensioni.

Per le piccole imprese sono stati introdotti gli IFRS for SMEs.

Sono rivolti a tutti gli stakeholders.

I principali Paesi che li adottano sono Europa, Australia, Sud Africa. Mancano alcune

grandi economie, come per esempio gli Stati Uniti d’America. Inizialmente era stato fatto

un accordo per avvicinare i principi contabili internazionali con quelli statunitensi, ma, man

mano che si andava avanti, gli Stati Uniti non sono stati d’accordo e quindi ad oggi, alcuni

principi sono allineati e simili, ma altri no o del tutto differenti.

Diverso è il caso del Giappone, Cina e India che hanno iniziato un percorso di

avvicinamento, anche se ad oggi non si sono ancora adattati al 100%. In Giappone per

esempio, hanno la facoltà di utilizzarli e 1/3 delle imprese di grandi dimensioni giapponesi

li sta utilizzando.

Il resto del mondo, più o meno 100 paesi, li hanno adottati totalmente (fully convert),

oppure solo in modo parziale.

Excursus storico

1973 – Nascita IASC (International Account Standard Committee), sono 10 Paesi che

decidono di scrivere questi principi.

1983 – La federazione internazionale dei contabili dei diversi paesi (IFAC), da adesione

agli IASC e continuano a produrre principi.

1995 – Accordo IASC – IOSCO (International Organization of Security Commissions): a

determinate condizioni, sponsorizzano per le imprese quotate che dovranno utilizzarli.

1996 – Dichiarazione UE di compatibilità: è una dichiarazione politica in cui si dichiarava la

compatibilità dei principi contabili internazionali con quelli nazionali.

2000 – Nel 2000 ci sono molti avvenimenti importanti: IOSCO approva i 30 core standard.

La IOSCO è l’organizzazione che controlla le borse mondiali (tra cui la CONSOB in Italia).

5

Lo IASC si trasforma in IASCF (F di Foundation), cioè non sarà più una associazione di

volontariato ma diventa una struttura permanente, dove la sede operativa è a Londra e la

sede legale negli Stati Uniti, perché è una struttura modellata da quella statunitense.

L’Unione Europea comunica l’imposizione degli IAS alle società quotate.

2002 – Regolamento UE

2005 – A partire dal 2005 tutte le imprese quotate all’interno dell’Unione Europea devono

usare per i loro bilanci i principi contabili internazionali. Diventa quindi Legge per i bilanci

consolidati delle imprese quotate.

IFRS/IAS in Europa

A partire dal 2005 sono principi obbligatori per i bilanci consolidati delle società quotate.

Gli stati membri possono:

- Obbligare anche altri soggetti

- Dare la facoltà ad altri soggetti di utilizzarli

- Sia per i consolidati

- Sia per i bilanci individuali

L’unione Europea ha stabilito un meccanismo di ‘’validazione’’, ovvero di endorsement,

cioè prima dell’approvazione dei principi dire se vanno bene oppure no.

Meccanismo ENDORSEMENT

• EFRAG (European Financial Reporting Advisory Group) deve fare un esame

tecnico della bontà dei principi emessi. La sede di questo organismo è a Bruxelles.

Sono più o meno 16 esperti di contabilità che devono analizzare/esaminare i

principi e capire se corrisponde all’interesse pubblico europeo. Di questi 16 esperti,

14 sono scelti in base alle loro competenze e 4 invece sono coloro che redigono i

principi negli Stati Europei più importanti (Italia, Francia, Germania e Regno Unito).

L’esame che faranno sarà quindi un esame tecnico e di impatto (European public

good).

• ARC (Accounting Reguleted Committee) fa un esame socio-politico e di

approvazione.

• COMMISSIONE, darà una approvazione formale.

• Pubblicazione sulla Gazze