Controllo di gestione

Introduzione

Efficienza: improntata sugli input (costo)

Efficacia: improntata sugli output (qualità)

Meccanismo del controllo di gestione (a feed back)

Strumenti

• Riclassificazione finanziaria (stato patrimoniale)
• Grado di rigidità degli investimenti: Immobilizzazioni / Capitale investito
• Grado di elasticità degli inv.: Attivo circolante / Capitale investito
• Grado di indebitamento: Capitale acquisito / Patrimonio netto
• K / N = 2 ----> perfetto equilibrio patrimoniale
• Grado di dipendenza finanziaria: (Passività consolidate + correnti) / Capitale acquisito
• Indice di disponibilità: Attivo circolante / Passività correnti

Riclassificazione funzionale (stato patrimoniale)

• Capitale fisso operativo netto: Inv. operativi strutturali - fin. operativi strutturali
• Capitale circolante operativo netto: Inv. operativi correnti - fin. operativi correnti
• Investimenti accessori netti: Inv. accessori - fin. accessori
• Posizione finanziaria netta: Debiti finanziari - investimenti finanziari (cassa, liquidità immediate e differite)
• CCN operativo: Magazzino + crediti commerciali - debiti commerciali

Riclassificazione conto economico

• Redditività del capitale investito (ROI): Reddito operativo / capitale investito operativo% (R / K)_O
• Redditività delle vendite (ROS): Reddito operativo / ricavi di vendita% (R / V)_O
• Indice di rotazione del capitale: Ricavi di vendita / capitale investito operativo investito operativo (RCI) - Turnover (V / K)_O
• Reddito operativo = R
• Capitale investito operativo = K_O
• Ricavi di vendita = V

N.B: R = V - C (costi della produzione)

• ROS = R / V_O = (V - C) / V_O = 1 - (C / V)_O = 1 - (C / V + C / V)_OV_OF
• RCI = (V / K)_O = (V / Capitale circolante) x (Capitale circolante / K)_O = (V / Magazzino) + (V / Crediti commerciali) - (Acquisti / Debiti commerciali)

Efficienza interna e produttività: C / V_OV

Incidenza dei costi fissi sulle vendite: C / V_OF

Efficienza esterna: M / P

Tasso di rotazione del magazzino: V / Magazzino

Tasso di rotazione dei crediti commerciali: V / Crediti commerciali

Tasso di rotazione dei debiti commerciali: Acquisti / Debiti commerciali

Tasso di rotazione del capitale circolante: V / (Crediti commerciali + Magazzino)

M = prezzo d’acquisto medio unitario delle materie prime

P = prezzo di vendita medio unitario per unità

ROE = ROI x K/N -------> ROE = Reddito Netto / Patrimonio Netto

ROI = ROS x RCI

V - Cov = MLC

MLC - Cof = Ro

Analisi dei costi

• Costo variabile unitario = b
• Costi variabili = bx
• Costi fissi = a
• Costo fisso unitario = a / x
• Costi totali dell’azienda: y = a + bx (= costi misti)

MLC Ricavi di vendita - COV

MLC unitario Prezzo di vendita - C unitario = P - b_OV

MSLC MLC - COF DIRETTI

EBIT MSLC - COF INDIRETTI

EBT (RAI) EBIT - Costi non operativi

Reddito netto EBT (RAI) - Imposte

Costi misti → ES: costo energia elettrica 10.000 pizze = 4.000$ 12.000 pizze = 4.500$

Break Even Point (BEP)

• RT = CT
• px = a + bx
• x = a / (p-b)

In un’azienda però non si vuole semplicemente ottenere un BEP, ma si vuole fare utile…

• x = (a+u) / (p-b)

N.B: MLC totale = (p-b) * x

Coefficiente di contribuzione (CC)

CC = 1 - K = 1 - (C / Fatturato)_OV = (Fatturato - C) / Fatturato_OV = MLC / Fatturato

È un indicatore che ci aiuta a capire quanto sia il contributo percentuale di un singolo prodotto su ogni euro di fatturato. Può essere calcolato anche su un insieme di prodotti.

Fatturato di pareggio = a / (1 - K) = C / CC_OF

Rischio operativo