Appunti Principi contabili internazionali

Sommario

• Introduzione e storia ...................................................................................................................................................... 4
• Framework ...................................................................................................................................................................... 7
• IFRS 13 – Fair value ....................................................................................................................................................... 10
• 1 I principi generali: Prevalenza della sostanza sulla forma ............................................................................................ 12
• IAS 1 / IAS 7 – bilancio e schemi ................................................................................................................................... 14
• IAS 8 – Principi contabili, cambiamenti nelle stime contabili ed errori ........................................................................ 17
• IAS 10 – fatti intervenuti dopo la data di chiusura dell’esercizio di riferimento .......................................................... 19
• IAS 21 – effetti delle variazioni dei cambi delle valute estere ...................................................................................... 20
• Modalità di conversione nella valuta funzionale ...................................................................................................... 22
• Caso 1 – COVENANT IAS 1/IAS 10 ................................................................................................................................. 22
• Quadro di riferimento ............................................................................................................................................... 22
• QUESITO .................................................................................................................................................................. 23
• Discussione ............................................................................................................................................................... 23
• IFRS 10 – Il controllo ..................................................................................................................................................... 23
• RIPASSO: Bilancio consolidato ...................................................................................................................................... 31
• IAS 27 – Bilancio separato ............................................................................................................................................. 32
• CASO 2 – Salini, Impregilo ............................................................................................................................................. 33
• Quadro di riferimento ............................................................................................................................................... 33
• Quesito ..................................................................................................................................................................... 34
• Discussione ............................................................................................................................................................... 34
• CASO 3 – Accordi di ristrutturazione del debito ........................................................................................................... 34
• Quadro di riferimento ............................................................................................................................................... 34
• Quesito ..................................................................................................................................................................... 35
• Discussione ............................................................................................................................................................... 36
• CASO 4 – BPL / DB (Sonata) .......................................................................................................................................... 36
• Quadro di riferimento ............................................................................................................................................... 36
• Quesito ..................................................................................................................................................................... 37
• Discussione ............................................................................................................................................................... 37
• CASO 5 – Telecom ......................................................................................................................................................... 37
• Controllo – Collegamento – Controllo congiunto ......................................................................................................... 38
• IAS 28 – Partecipazioni in società collegate .................................................................................................................. 38
• IFRS 11 – Joint Arrangement (Controllo congiunto) ..................................................................................................... 41
• IFRS 3 – Business Combinations ................................................................................................................................... 44
• CASO 6 – Fusione Banca Intesa San Paolo .................................................................................................................... 50
• CASO 7 – Annabelle Isabelle ......................................................................................................................................... 50
• IAS 16 – Property Plans and Equipement (Immobilizzazioni materiali strumentali) – IAS 40 ...................................... 51
• Esercizio: Riespressione a Fair Value ........................................................................................................................ 56
• IAS 38 – Intangible assets ............................................................................................................................................. 57
• IAS 17 – Leasing ............................................................................................................................................................ 64
• Esercizi – IAS 16 ............................................................................................................................................................ 71
• 2 Esercizio IAS 17 – Sale and lease back .......................................................................................................................... 72
• Lease finanziario ....................................................................................................................................................... 73
• IAS36 – Impairment test ............................................................................................................................................... 74
• Esercizi ...................................................................................................................................................................... 81
• Caso della Centrale a carbone ...................................................................................................................................... 84
• Quesito ..................................................................................................................................................................... 85
• IAS 19 – Benefici ai dipendenti ..................................................................................................................................... 85
• Il TFR ......................................................................................................................................................................... 85
• Le categorie di employee benefits ............................................................................................................................ 87
• IFRS 2 – Share based payments .................................................................................................................................... 91
• Esercitazione 1 ....................................................................................................................................................... 100
• Esercitazione 2 ....................................................................................................................................................... 104
• Esercizio 3 ................................................................................................................................................................... 106
• IAS 2 – Rimanenze di magazzino ................................................................................................................................. 108
• IAS 18 – Vendita beni, erogazione di servizi, interessi, royalties, dividend ................................................................ 109
• Caso Alitalia ............................................................................................................................................................ 114
• IFRIC 13 – Programmi di fidelizzazione della clientela ................................................................................................ 114
• IAS 11 – Construction contracts .................................................................................................................................. 115
• IFRS 15 – revenue from contracts with customers ..................................................................................................... 121
• Financial instruments ................................................................................................................................................. 125
• IAS 32 Presentation (financial instruments) ........................................................................................................... 125
• IAS 32 – Debito o equity? ........................................................................................................................................... 130
• IFRI 19 – Estinzione di passività finanziarie con strumenti rappresentativi di capitale .............................................. 132
• Esempio prestito obbligazionario convertibile ............................................................................................................. 132
• Caso Porsche ............................................................................................................................................................... 133
• Caso Società petrolifera (IAS 2) ................................................................................................................................... 135
• Caso FIAT – riconoscimento dei ricavi ........................................................................................................................ 137
• Caso – Videogiochi (IAS 18) ........................................................................................................................................ 139
• Caso Telecom (riconoscimento dei ricavi) .................................................................................................................. 140
• IAS 39 – Strumenti finanziari: rilevazione e valutazione ............................................................................................. 141
• Esempio costo ammortizzato con tasso variabile ................................................................................................... 147
• Esempi AFS e Amortised Cost ..................................................................................................................................... 147
• IAS 39 - Derivati di copertura ...................................................................................................................................... 152
• IFRS 9 .......................................................................................................................................................................... 155
• Caso – Valutazione debiti sovrani ............................................................................................................................... 156
• Caso Intengible Assets ................................................................................................................................................ 156
• Caso Value in use ........................................................................................................................................................ 157
• 3 Caso Presentation of cost of inventories .................................................................................................................... 157
• Esercizi ........................................................................................................................................................................ 159
• IAS 37 - Accantonamenti, passività e attività potenziali ............................................................................................. 160
• Accantonamenti ...................................................................................................................................................... 160
• Passività potenziali .................................................................................................................................................. 167
• Esempi .................................................................................................................................................................... 169
• Casi .......................................................................................................................................................................... 169
• Caso syndial ................................................................................................................................................................ 174
• Soluzione ................................................................................................................................................................. 176
• Esercizi ............................................................................................................................................................................ 177
• Esercizio 1 ............................................................................................................................................................... 177
• Esercizio 2 ............................................................................................................................................................... 178
• Esercizio 3 ............................................................................................................................................................... 178
• Esercizio 4 ............................................................................................................................................................... 179
• Esercizio 5- Applicazione dello IAS 37 ..................................................................................................................... 179
• Casi - soluzione ............................................................................................................................................................... 180
• Caso intangible assets ............................................................................................................................................. 180
• Caso presentation of cost inventories .................................................................................................................... 180
• Caso 3...................................................................................................................................................................... 180
• Esercizio 1 ............................................................................................................................................................... 180
• Esercizio 2 ............................................................................................................................................................... 181

06 Febbraio

Introduzione e storia

Tedesco emigrato in America, costituisce la società e voleva quotarla sulla borsa tedesca. In DE allora per attrarre start up forma un segmento a parte sulla borsa. La situazione patrimoniale della società era Assets 300 500 Liabilities(200) PN 4.

Con questo PN non gli è stato consentito di quotarsi (si erano utilizzati gli US GAAP). La stessa valutazione fatta con gli IFRS invece perveniva ad un PN di 100 => gli è stato consentito di quotarsi per una mera questione di principi di contabilizzazione.

• 1973 IFAC (ordine mondiale dei dottori commercialisti) fonda lo IASC (International Accounting Standards Committee) che emette gli IAS. Si impegnano anche con un accordo con il quale si prevedeva una armonizzazione contabile (tra l’altro pienamente riuscita) sulla base della quale si faceva riferimento agli IAS quando si andavano a modificare nel tempo i principi nazionali. Forma anche la SIC (comitato per l’interpretazione dei principi).
• 2000 l’armonizzazione, seppur efficace, non bastava più. Necessario adottare degli standard uguali per tutti. Ovviamente ogni paese dice “utilizziamo i miei!”: il problema è che quelli sono scritti con particolare riferimento ad una realtà nazionale e legislativa ben definita che potrebbe non adattarsi a quella degli altri problemi.

Nascono 2 problemi

1. A chi è che interessa che i principi sono bene scritti ed aggiornati? Chi fa il bilancio, i revisori, etc. (in realtà questi però non sono compresi nell’IFAC). SOLUZIONE: creazione della fondazione IAS foundation (è incaricata della della produzione degli IFRS. Ha costituito lo IASB e dell’IFRS international committee che sostituisce la SIC) sovvenzionata da tutti i soggetti.
2. Come introduco i principi nel mio corpo normativo? In Europa è stata sottoposta una bozza di regolamento con la quale si diceva che dal 2005 le imprese quotate (soggette alla redazione del bilancio consolidato – reg. 1606/02) erano obbligate ad utilizzare i principi contabili internazionali (per le altre imprese era lasciata ampia discrezionalità ai paesi membri – d. Lgs. 38/05) salvo “non fossero omologati per essere adottati in tutte le nazioni europee, nonché fossero pubblicati sulla gazzetta ufficiale”.

D. Lgs. 38/05 (inserire testo)